租輛新車，一年之后不喜歡了就退給平臺；如果喜歡就繼續(xù)租，或者直接買下來。瓜子、優(yōu)信等二手車電商近日紛紛發(fā)力新車業(yè)務，并推出“先租后買”模式。不僅是二手車電商，包括大搜車、易鑫等汽車平臺也開始布局融資租賃，降低購車門檻。記者注意到，“以租代售”往往打出“零首付”的口號以吸引手頭并不寬裕的年輕人。但看似輕松的“零首付”，需要承擔較高的月租金，最終付出的汽車總價也很高，消費者一定要算細賬再做決定。

瓜子二手車近日更名為“車好多”，同時推出毛豆新車網(wǎng)，主打汽車融資租賃模式，即零到一成的低首付，先租后售。毛豆新車網(wǎng)相關負責人表示，這種模式能挖掘有購車需求但受制于資金、購車資格的用戶，拉動潛在汽車消費。同一天，二手車電商平臺優(yōu)信也正式推出“新車一成購”業(yè)務，用戶支付一成首付就能開上新車。首付之外的車輛購置稅、上牌費、首年保險由優(yōu)信承擔。租賃首年，消費者只需按月支付租金，即可正常使用車輛。

以某平臺網(wǎng)頁上展示的一款車為例，大眾朗逸2017款1.6L自動舒適版，加上各種稅和保險，全款購新車共計15.56萬元。而通過融資租賃模式購買，首付13690元即可提車，首年租金每月2488元。購車一年期滿后，消費者可以選擇購買，一次性還清車輛尾款，將車輛過戶至自己名下，但這種模式并不適用于需要搖號買車的北京市場；如果選擇續(xù)租，就可以將車輛過戶至自己名下并分三年付清車輛尾款，尾款月供2575元。

其實早在2016年底，大搜車就推出了融資租賃產(chǎn)品“彈個車”，率先推出“一成首付，先用后買”的購車模式。如今，各家汽車電商平臺紛紛推出類似模式降低汽車消費門檻。

為何二手車電商要來做新車業(yè)務？大搜車創(chuàng)始人兼CEO姚軍紅表示，受制于車源不足，二手車電商做融資租賃，其實是在為自己的二手車業(yè)務“制造車源”。融資租賃中，車是租給用戶的，用戶幾年后不想要了，還會把車還給平臺，這將持續(xù)為二手車電商提供車源。美國的融資租賃市場非常發(fā)達，可租可買的車輛為市場前端提供了豐富的車源，促進了整個二手車交易的良性循環(huán)。

數(shù)據(jù)顯示，國際上的汽車金融公司為整車企業(yè)貢獻的利潤率高達30%至50%。全球汽車銷售量中的70%通過融資貸款銷售，金融業(yè)務帶來的利潤占到全球汽車行業(yè)利潤的24%左右。羅蘭貝格與建元資本聯(lián)合發(fā)布的《2017中國汽車金融報告》顯示，“十三五”期間，汽車金融市場規(guī)模預計將保持25.7%的年復合增速，至2020年整體市場規(guī)模將達到兩萬億元。

先租后買的模式得到資本的青睞。近日，大搜車宣布完成3.35億美金E輪融資，由阿里巴巴領投；車好多集團宣布已完成總額近6億美元的B輪融資；獲得騰訊、京東、百度、易車、順豐創(chuàng)始人王衛(wèi)等注資的易鑫集團已公布招股說明書，準備登陸港股……

低首付甚至零首付，雖然吸引人，但消費者也要算清細賬謹慎決策。以某平臺上的福特?？怂篂槔?，該車市場價約為10萬元。若以一年租賃期后分期來購買，雖然首付為零，但第一年月供2689元，一年后三年分期購車月供3056元，再加上提車服務費2900元，購車結束后實際花費大約為14.5萬元。若按照4S店普遍30%首付，3年利率在12%以內，加上手續(xù)費等，估算分期總花費約為12.6萬元。因此，“零首付”的代價有點高，通常涉及的車型也不是熱賣車型。

就企業(yè)而言，汽車融資租賃模式也存在一定風險，如低首付的金融風險、購車的重資產(chǎn)壓力等。多年來，國內監(jiān)管機構對“零首付”貸款購車都嚴加約束。中國人民銀行、銀監(jiān)會本周剛剛頒布的新版《汽車貸款管理辦法》就明確，個人購買傳統(tǒng)汽車申請車貸時仍維持最低20%的首付，新能源汽車首付可降至15%。